分析不看量,交易要走样。
“量”和“价”是拆解主力盘口的核心工具。“量”代表资金的流动,资金在哪里,市场的中心点就在哪里,因为它代表了市场的能量。“价”是“量”的具体表达方式,分时图最为真实准确,后人以“开、收、高、低”四价简化成K线图。
如何才能看透成交量秘密?
分两步走:首看大小,再论拆解。
成交量首看大小,即先看个股流通市值的大小。盘子越大,波动越靠谱,因为流通市值越小,就越容易被操控。一个被操控的东西,量和价的表达,主力资金是可以为所欲为的。这时候的“换手率”、“资金流向”、“量价口诀”等工具都可能是被利用的对象,我们很容易被欺骗;流通盘大了,就很难是一言堂了,各路资金参与,量价博弈就会比较充分股票成交量在哪里看,波动的结果也比较客观。比如茅台刨去国有股还有6000多亿的流通市值,想操纵它很困难。沪深两市每天成交近万亿,想长期控制波动,难度系数也很大。从这个角度讲,以指数为底层资产的交易标的,比如指数ETF、股指期货、指数ETF期权等,天然带有“波动客观性和公允性”的美好基因。
普通人喜欢看股价高低,高手第一眼看的总是是流通盘大小。如今游资的力量已今非昔比股票成交量在哪里看,流通盘百亿市值以下的都可以看成是小盘股,很容易被猎杀。
成交量再论拆解,拆解出层次。个股自下而上拆解,大盘自上而下拆解。我们去拆解个股成交量的时候,自下而上分四层。
第一层“大小”。成交量大不一定真实,但量小至少代表主力情绪能量弱,不易露出破绽。至于那些“量价口诀”是否有实战价值,还需要结合其它的拆解层次综合应用。
第二层是“行为方式”。主力资金真金白银打股票,一定有有他的行为特征和方式方法,这些细节就是个股的盘口。比如游资好小盘打板,机构喜波段运作;遇放量上涨,但分时图却呈现杀跌放量、拉升缩量的走势,大概率是低质量的阳线;早盘放量进攻且盘口维持得当,主力资金有备而来,上涨延续可期。主力的真实意图,往往需把成交量和分时图融合做研判,才能得到价格波动真相。
第三层是“定位”。个股它不是独立存在的。要搞清楚其所处团队中的地位。是主龙头、次龙头还是跟风小弟?交易的生存法则就是高能量的做大哥,低能量的只能做小弟。定位个股再结合团队的运行方式,可靠性就增强了。比如板块集体异动显示主力有备而来;分层传导主主要看龙头的进攻强度;主力放量试盘,团队未被激活的,龙头力竭时就可以做反向。
第四层是“市场能量”。人和不如地利,地利不如天时。牛市到了,垃圾股也能涨三分;熊市一来,价值也会失去底线,这就是市场能量的作用。上面三层我们看的都是内生,市场能量则是外力。内生强,外力正面则放大涨幅,外力负面则减弱跌幅;内生弱,外力正面则弱化涨幅,外力负面会放大跌幅。实战案例,个股内生力量很强,恰好碰到市场负面消息或调整,跟随缩量调整,市场一旦止跌该股上涨弹性会很大。个股内生力量很弱,恰逢大盘上涨,掩盖了下跌的真实盘口,在外力影响下上涨,实际上量虽然放大了,但买盘都是散户力量,乌合之众,一旦大盘止涨,该股就会马上变盘杀跌。
以上是个股看量的基本思路,要有立体思维。不要只见树木不见森林。
如果是拆解大盘成交量,也是四个层次,不过要自上而下。
第一是“大小”:大盘的成交量和个股不一样,不容易造假,会更客观更公允。
第二是“多空”:能量角度“放量涨、缩量跌”优于“缩量涨、放量跌”。情绪上,“有韧性的快涨慢跌”优于“没韧性的慢涨快跌”。
第三是“分布”:先看量的中心在机构还是在游资,这决定了指数波动的方式。中心如果在游资容易走单边,中心如果在机构容易出震荡。再看分布的板块在哪里,容量大有想象力的板块更容催生牛市行情;容量小短线资金横行的板块推动,行情大概率延续性不强。
第四是“运行逻辑”:资金的流动方向和方式,反应主力资金思路的变迁。比如市场跌不动,蓝筹稳定,题材强势活跃,这表示机构反应慢喜欢右侧,游资反应快,往往提前把握见底机会。相反,指数上涨,蓝筹高位分化,游资开始批量跌停,大概率见顶暴跌风险。
以上就是成交量拆解的基本方法,大的原则是个股要区分盘口大小,而个股和大盘的成交量要区别对待,不能一概而论。
万物皆可拆,拆解成交量得到主力资金的情绪、能量和行为逻辑,揭开波动的秘密。
本文到此结束,希望对大家有所帮助!